Teori markowitz bisa koq diterapkan di dunia nyata.... pengelola hedge fund gede di amerika sebagian pada pake itu juga.... mereka cuma cari profit per tahun sekitar 20% aja. Duit yang mereka kelola gede banget... diatas $1 miliar. Jadi walau setahun cuma untung 20% tetep aja gede..... $200 juta. Kalau bisa konsisten per tahun 20% dalam 10 tahun kalau di-compound modal $1 miliar bisa jadi $6.19 miliar. Kalau orang sudah punya duit gede banget mereka biasanya tidak mau mengambil resiko terlalu besar, karena walaupun secara persentase keuntungan kecil tapi tetep aja gede jumlahnya.
Menurutku teori markowitz sangat cocok buat orang yg super kaya.... kalau yang modalnya pas-pasan mending jadi swing trader aja...... --- In obrolan-bandar@yahoogroups.com, "dukoren kalogi" <[EMAIL PROTECTED]> wrote: > > iyah iyah bener pak hehehehe.. > sama seperti teori portfolio, bilang untuk reduce risk > cari yg koefisien korelasi nya negatif, tapi teori itu > gak mau buka juga bahwa, hal itu kalo untung gak > optimal, itu berlaku di pasar yg effisien. > jadi kalo kita terapkan di bej waaah..waaah.. > kurang kena...hehehe > thanks for your reply. > > > Pada tanggal 01/07/07, (c)uan hunte(r) <[EMAIL PROTECTED]> menulis: > > > > Iya, nih, teori MM/MBA.... > > > > Teori itu formalitas, kenyataan ada di lapangan (tidak dapat di kampus -> > > harus langsung terjun). > > Contrain: ceteris paribus. > > > > He 3x > > > > > > On 6/30/07, dukoren kalogi <[EMAIL PROTECTED]> wrote: > > > > > > teori di mm ato mba dulu yah pak , hehehehehe > > > > > > Pada tanggal 27/06/07, (c)uan hunte(r) <[EMAIL PROTECTED] > menulis: > > > > > > > > Teori Markowitz, Treynor, dan Sharpe saling mendukung. Semuanya > > > > baik. > > > > > > > > Mereka mengukur kinerja suatu portfolio yang telah dibentuk. > > > > Hasil ukuran akan menunjukkan bagus tidaknya portfolio yang kita > > > > bentuk relatif terhadap pasar. > > > > > > > > > > > > Treynor's measure (T) membagi komponen risiko menjadi dua bagian yaitu > > > > (1) risiko yang berasal dari fluktuasi pasar secara umum (systematic risk), > > > > dan (2) risiko yang berasal dari fluktuasi yang ada pada portofolio tersebut > > > > (unsystematic risk). Untuk melihat risiko yang terkait dengan pasar diukur > > > > dengan beta atau portofolio relative volatility of market, yaitu slope > > > > antara kenaikan return portofolio dengan kenaikan return pasar. Makin besar > > > > nilai beta portofolio, return portofolio makin sensitif terhadap perubahan > > > > return pasar sehingga memiliki risiko yang relatif lebih tinggi. Pengukuran > > > > Treynor hanya melihat risiko yang ada di pasar saja (systematic risk). > > > > Investor yang rasional dan risk averse akan menyukai nilai T yang > > > > relatif tinggi. Karena numerator (pembilang) dalam persamaan ini adalah > > > > nilai risk permium dan denumerator-nya (penyebut) adalah tingkat risiko > > > > (beta) maka persamaan tersebut merupakan risk premium return per unit > > > > risiko. Jika nilai ini lebih besar dari nilai pasar dengan perhitungan yang > > > > sama maka portofolio tersebut memiliki kinerja yang baik. > > > > > > > > Sharpe's measure (S) hampir serupa dengan Treynor namun Sharpe > > > > mengukur risiko portofolio secara total (systematic dan unsystematic risk) > > > > yaitu standar deviasi return portofolio dari pada hanya risiko pasar (beta). > > > > > > > > Investor yang rasional dan risk averse akan menyukai nilai S yang > > > > relatif tinggi. Karena numerator (pembilang) dalam persamaan ini adalah > > > > nilai risk permium dan denumerator-nya (penyebut) adalah tingkat risiko > > > > total portofolio (standar deviasi) maka persamaan tersebut merupakan risk > > > > premium return per unit total risiko. Jika nilai ini lebih besar dari nilai > > > > pasar dengan perhitungan yang sama maka portofolio tersebut memiliki kinerja > > > > yang lebih baik dari pasar. > > > > > > > > http://en.wikipedia.org/wiki/Treynor_ratio > > > > http://en.wikipedia.org/wiki/Sharpe_ratio > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > On 6/26/07, uzra refita <[EMAIL PROTECTED]> wrote: > > > > > > > > > > > > > > > terimakasih banyak informasinya. > > > > > saya ingin menanyakan lg, dapatkah jika pada reksadana saham dengan > > > > > metode Markowitz dibandingkan dengan Metode sharpe dan treynor? itu > > > > > dilihat dari risk dan return nya jg. > > > > > mana ya yang lebih menguntungkan diantara metode tersebut. > > > > > > > > > > terima kasih > > > > > *(c)uan hunte(r) <[EMAIL PROTECTED]>* wrote: > > > > > > > > > > Teori Markowitz dipakai untuk membentuk suato portfolio yang paling > > > > > optimal antara risk dan return-nya. > > > > > Yaitu, menentukan saham mana saja yang akan masuk portfolio dan > > > > > porsinya masing2 (dalam persen). > > > > > Misalnya: diantara saham LQ45, mana saja yang layak untuk dikoleksi > > > > > dan berapa besar alokasi dana di masing2 saham. Teori Markowitzdapat menjawab pertanyaan itu. > > > > > > > > > > Software yang dibutuhkan: Microsoft Excel. > > > > > Data yang dibutuhkan: data return saham. > > > > > > > > > > http://en.wikipedia.org/wiki/Harry_Markowitz > > > > > > > > > > Selamat mencoba.... > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > On 5/16/07, uzra_84 < [EMAIL PROTECTED]> wrote: > > > > > > > > > > > > Saya butuh artikel atau ebook yang membahas topik ini. Mohon > > > > > > informasi > > > > > > mengenai topik ini. Kegunaannya apa ya? Trus penerapan teorinya > > > > > > seprti > > > > > > apa? Perangkat lunak apa saja yang bisa diterapkan metode ini? > > > > > > > > > > > > Terima kasih, > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > ------------------------------ > > > > > Got a little couch potato? > > > > > Check out fun summer activities for kids. > > > > > <http://us.rd.yahoo.com/evt=48248/*http://search.yahoo.com/search?fr=oni_on_mail&p=summer+activities+for+kids&cs=bz> > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > -- > > > > salam, > > > > > > > > (c)uan hunte(r) > > > > > > > > > > > > > > > > > -- > > salam, > > > > (c)uan hunte(r) > > > > > > >
